Test-Achats

Le passage à la retraite est un sujet sensible, notamment au niveau financier et suscite de multiples questions en ces temps de crise financière, de difficultés pour le budget et le pouvoir d’achat mais aussi de vieillissement de la population. Tout cela se confirme cruellement dans l’enquête de Test Achats publiée dans Budget&Droits de novembre. A cela, un volet sur la préparation et la stratégie financières des futurs retraités a été ajouté. 4 belges sur 10 craignent que leur pension légale ne soit pas suffisante pour subvenir à leurs besoins. 4 pensionnés sur 10 ont été désagréablement surpris par le montant de leur pension. 30% des 55-64 ans n’ont aucune idée du montant qu’ils vont toucher. 75% ignorent l’existence du « bonus de pension ». De tous les Belges qui disent se constituer une pension complémentaire, quelque 86% le font via des formules fiscalement avantageuses. Malheureusement, 73% des Belges se contentent de l’information du banquier ou de l’assureur qui oriente vers les produits maison ! C’est pour cette raison que Test Achats met à disposition un dossier complet sur la sécurité des placements et sur la stratégie à adopter pour préparer sa retraite. La possibilité est offerte de réaliser en ligne des calculs sur des modules interactifs, notamment pour doser au mieux son effort d’épargne en vue d’une pension acceptable. Enfin, et c’est fondamental, Test Achats exige que la pénalisation fiscale lors du passage d’un fonds d’épargne- pension à une formule d’assurance épargne-pension moins risquée soit supprimée. C’est une mesure que pourrait prendre rapidement le Gouvernement en ces temps mouvementés pour l’épargne et les pensions.

Dolce vita ou ceinture serrée ? Enquête en plusieurs volets …

Test Achats a voulu savoir comment le Belge appréhendait sa situation financière par rapport à sa future retraite. Le Belge moyen a-t-il une idée de ce qu’il va toucher par mois à sa pension ? Pense-t-il qu’il est nécessaire de préparer financièrement sa retraite ? Chez qui va-t-il chercher ses conseils ? Met-il régulièrement de l’argent de côté ou son employeur a –t-il prévu une assurance groupe pour lui ? L’enquête a eu lieu à l’automne 2007, il est vrai avant la crise actuelle mais elle est très représentative d’un certain nombre de craintes et de lacunes, peut-être encore amplifiées par la crise financière. Les réponses donnent un échantillon représentatif de près de 1500 personnes entre 25 et 74 ans, auquel s’ajoute un bon 550 personnes retraitées.

Pension légale

Quatre Belges sur dix craignent de toucher une pension légale trop faible pour pouvoir vivre correctement. Pour eux, "retraite" ne signifie donc pas "dolce vita" !

Au moment de leur départ à la retraite, les belges sont amenés à modifier leur mode de vie en raison de la baisse de leurs revenus. Ainsi, 9% des retraités interrogés ont déclaré avoir dû changer leur mode de vie dans une large mesure en matière d’achats quotidiens ; 10% en matière de soins médicaux ; environ 20% en matière de vêtements, de voiture et de loisirs et 37% dans le domaine des voyages.

Toutefois, l’impact financier de la retraite n’a pas la même ampleur pour tous les retraités. Celui-ci se fait en effet davantage sentir chez les pensionnés qui ont déclaré ne pas avoir préparé financièrement leur retraite. Ainsi, alors que 7% des pensionnés ayant épargné pour leur retraite ont dû changer dans une large mesure leur mode de vie en matière d’achats quotidiens, ils sont 14% parmi les personnes qui n’ont pas mis de l’argent de côté pour leurs vieux jours. De même, seuls 8% des propriétaires de leur logement se sont retrouvés dans cette situation, contre 20% des locataires !

Les pensionnés interrogés déclarent que leur pension correspond en moyenne à 62 % de leur dernier salaire. Mais il y a de grandes différences selon le régime de pension : en moyenne 72 % pour les fonctionnaires, 56 % pour les employés du secteur privé et seulement 32 % pour les indépendants. Beaucoup s'attendaient à plus : 40 % des pensionnés reconnaissent avoir été désagréablement surpris par le montant de leur pension. Le montant qu'ils toucheront reste en effet une grande inconnue pour de nombreux Belges. Parmi les 55-64 ans, donc des personnes qui approchent doucement de l'âge de la pension, près de 30 % n'ont pas la moindre idée du montant auquel elles peuvent s'attendre. 75 % des participants à l'enquête disent ne pas être au courant de l'existence du bonus de pension, le supplément instauré via le Pacte des Générations pour maintenir le plus longtemps possible au travail les salariés et indépendants plus âgés.

Plan de pension via l'employeur

Certains travailleurs ont la chance de se voir offrir par leur employeur un plan de pension, grâce auquel ils bénéficieront plus tard d'une pension complémentaire. Dans l'enquête de Test-Achats, c'était le cas de près de la moitié des Belges travaillant dans le secteur privé. Depuis quelques années, un nouveau règlement oblige à mieux informer les travailleurs qui bénéficient d'un plan de pension. Selon l'enquête de Test-Achats, l'objectif de la mesure n'est toutefois pas encore totalement atteint dans les faits. Plus de 40 % des personnes concernées disent être trop peu informées au sujet du rendement de leur contrat (tant le rendement affiché l'année précédente que le rendement attendu pour l'avenir et que le rendement minimum garanti).

Epargner soi-même pour plus tard : des formules de placement avec avantage fiscal …

Près de sept Belges professionnellement actifs sur dix disent épargner en vue de leur retraite. C'est nettement plus qu'en Italie, au Portugal et en Espagne, où la même enquête a été réalisée et où moins de 40 % des participants préparent financièrement leur retraite. Sont particulièrement prisées, les formules de placement assorties d'un avantage fiscal. De tous les Belges qui disent se constituer eux-mêmes une pension complémentaire, quelque 86 % le font via des formules fiscalement avantageuses. Il est frappant de constater que c'est chez les 25-34 ans que ce pourcentage est le plus élevé : les plus jeunes sont manifestement très sensibles à l'argument fiscal.

Malheureusement, les Belges ne s'y prennent pas toujours de la bonne manière. Il ressort en effet de l'enquête que, pour 76 % des répondants, l'avantage fiscal est le critère de choix déterminant alors que, pour Test-Achats, le risque inhérent à la formule et l'âge sont bien plus importants. Des critères qui montrent plus que jamais leur importance dans le contexte actuel. Test-Achats propose en la matière une stratégie qui vise à réduire le risque à mesure que le temps passe et que l’horizon de temps pour laisser fructifier son épargne diminue.

Par ailleurs, la source principale d'information à laquelle les Belges recourent pour les placements assortis d'un avantage fiscal est le banquier ou l'assureur. Certes, un banquier ou un assureur se fera un plaisir de donner des informations. Mais il ne faut pas se leurrer : il est évident que ces informations sont biaisées et orientées vers les produits maison, alors que Test-Achats donne des informations indépendantes.

Compte d’épargne et habitation ?

L’enquête de Test-Achats met également en évidence qu’outre l’épargne pension, le Belge compte aussi beaucoup sur sa propre habitation et un compte d'épargne pour préparer son avenir financier. Ce sont les deux modes d’épargne les plus fréquemment cités à cette fin. Ils devancent très largement les autres formes de placement. Dans le contexte actuel, les comptes d'épargne sont devenus un sujet délicat. Cette formule présente néanmoins des atouts pour ceux qui veulent pouvoir disposer de leur argent à court terme. Mais un compte d'épargne n'est pas le placement le plus rentable à long terme. Il n’est donc pas le plus adapté pour les jeunes qui commencent à épargner en vue de leur retraite. Pour ce profil, un placement partiel en actions peut être indiqué. Peu de Belges franchissent toutefois le pas et la crise financière actuelle n'a pas augmenté la confiance, au contraire.

Les exigences de Test-Achats

La stratégie que Test-Achats propose à ceux qui veulent se constituer une pension complémentaire sur base individuelle consiste à passer d'une formule à l'autre à un moment précis. Il est essentiel à cet égard de ne pas transférer aveuglément l'épargne déjà constituée. Si un consommateur veut passer d'un fonds d’épargne pension à une assurance épargne pension parce que celle-ci est moins risquée, et qu'il transfère l’argent, il sera en effet lourdement pénalisé sur le plan fiscal : selon la date des versements et l’âge de la personne lors du transfert, la note fiscale peut finalement être supérieure de 23 à 33 %.

Test-Achats s'insurge contre cette pénalité fiscale. Il s'agit d'une entrave pour ceux qui veulent mettre sur pied une stratégie de placement digne d’un “bon père de famille”, et qui sont donc prêts à prendre des risques uniquement si leur horizon de placement est suffisamment long.

En ce qui concerne le plan de pension via l'employeur, Test-Achats regrette que les travailleurs ne reçoivent pas encore automatiquement toutes les informations sur certains aspects : la partie de la prime qui est effectivement affectée à la constitution du capital et ce qui part donc dans la poche du courtier, de l’assureur et pour la couverture décès ou d’autres couvertures; le rendement réel (il ne correspond pas toujours au rendement annoncé par l’assureur dans le rapport de gestion); tous les petits extras qui sont versés dans un fonds (de financement) aux mains de l’employeur et qui ne sont pas restitués aux travailleurs. Test-Achats estime que les travailleurs ont droit à ces informations étant donné que les primes d’assurance de groupe doivent être considérées comme un salaire différé.

Test-Achats veut aider le consommateur de façon concrète

Face à une inquiétude bien palpable dans un contexte financier difficile, Test-Achats propose des réponses concrètes au consommateur.

L’équipe financière de Test-Achats propose ainsi sur le site www.budget-net.com un dossier spécial sur la crise financière et la sécurité de vos avoirs. Vous pouvez y trouver notamment des réponses concernant les risques ou mécanismes de protection dont bénéficient les fonds d’épargne pension, la sécurité des avoirs placés en assurance-vie que ce soit dans le cadre d’une épargne pension ou tout simplement dans le cadre d’une épargne traditionnelle. Des réponses qui veulent aider le consommateur à garder les pieds sur terre quand la tempête se déchaîne dans le domaine financier.

Ceux qui veulent préparer financièrement leur pension peuvent calculer quel capital ou revenu mensuel complémentaire ils peuvent attendre s'ils épargnent aujourd'hui ou, au contraire, le montant à épargner chaque mois pour toucher plus tard un capital ou un revenu mensuel complémentaire déterminé. Cela à l'aide des différents calculateurs présents sur le site internet de Test-Achats.


Dossier spécial pensions et sécurité des avoirs accessible à tous: www.budget-net.com  

Modules de calcul pour préparer sa pension accessibles à tous: www.test-achats.be/epargnepension . A partir du 24/10/2008.