CORE TIER ONE

Le ratio Tier one (ou Tier 1) exprime le degré de solvabilité d’une banque. La solvabilité d’une banque, c’est sa capacité à rembourser les dépôts de ses clients. Plus cette capacité est grande, plus la banque est solvable.
Le ratio Tier 1 est le rapport entre d’une part, les fonds propres (capital + réserves), et d’autre part les actifs de la banque (trading, crédits aux entreprises…). Ce rapport est pondéré en fonction des risques. Des dispositions légales imposent l’octroi d’un poids différent à chaque composante de risque. Ces risques sont de différents ordres :
- risque de crédit : risque de perte en cas de non-remboursement par un débiteur.
- risque de marché : risque de perte dans le cadre d’investissements dans des actions, obligations, matières premières, options…
- risque opérationnel : risque de perte suite à des événements extérieurs (actions en justice, catastrophes naturelles…).

Le ratio core-Tier 1 est une variante du Tier 1, qui exprime mieux encore la solvabilité, parce que la composante fonds propres  est plus restrictive (constituée uniquement du capital apporté par les actionnaires, augmenté des bénéfices reportés chaque année par la banque; elle exclut les capitaux hybrides tels que les obligations perpétuelles, actions préférentielles, obligations convertibles…).